Por qué suben los tipos de interés y las hipotecas explicado por un mono 🐒🍌

¿Por qué suben los tipos de interés en Europa y, consecuentemente, las hipotecas de tipo variable o mixto?

Aquí tienes una explicación sencilla hecha por un mono con metáforas sobre plátanos (creado con Bing Chat).

Los tipos de interés son el precio que se paga por pedir o guardar dinero. Imagina que tienes muchos plátanos y quieres guardarlos en una cueva segura. El dueño de la cueva te dice que te cobrará un plátano al año por cada 100 plátanos que guardes. Ese es el tipo de interés que pagas por ahorrar.

Ahora imagina que quieres comprar más plátanos, pero no tienes suficientes. Entonces le pides al dueño de la cueva que te preste algunos plátanos. Él te dice que te cobrará dos plátanos al año por cada 100 plátanos que te preste. Ese es el tipo de interés que pagas por pedir prestado.

¿Qué hace que el dueño de la cueva cambie los tipos de interés? Depende de cuántos plátanos haya en la selva y cuántos quieran los demás monos. Si hay muchos plátanos y pocos monos interesados en ellos, el dueño de la cueva bajará los tipos para animarte a guardar o pedir más plátanos. Así se asegura de tener negocio.

Pero si hay pocos plátanos y muchos monos queriendo comprarlos, el dueño de la cueva subirá los tipos para desanimarte a guardar o pedir más plátanos. Así evita quedarse sin existencias y controla el precio de los plátanos.

En Europa está pasando algo parecido con el dinero. El Banco Central Europeo (BCE) es como el dueño de la cueva y tiene el poder de fijar los tipos de interés para toda la zona euro. Su objetivo es mantener los precios estables, es decir, evitar que suban o bajen demasiado rápido. Cuando los precios suben mucho se llama inflación y cuando bajan mucho se llama deflación.

La inflación puede ser perjudicial porque reduce el poder adquisitivo del dinero, es decir, lo que puedes comprar con él. Por ejemplo, si un kilo de bananas cuesta hoy 1 euro y mañana cuesta 2 euros, necesitarás más dinero para comprar lo mismo.

La inflación en Europa ha alcanzado niveles muy altos en los últimos meses debido a varios factores: la escasez de energía y materias primas, las dificultades en las cadenas de suministro por la pandemia, la fuerte demanda interna impulsada por las ayudas públicas y la recuperación económica.

Para frenar la inflación, el BCE ha decidido subir los tipos de interés varias veces desde julio del año pasado hasta febrero del presente año. Así encarece el coste del dinero y reduce la demanda y el gasto. Al mismo tiempo envía un mensaje a los ciudadanos y a los mercados financieros: no permitirá que la inflación se mantenga por encima del 2%, su objetivo a medio plazo.

¿Cómo te afecta esta decisión? Depende de si eres ahorrador o prestatario.

Si eres ahorrador, una subida de tipos puede beneficiarte porque recibirás más intereses por tu dinero guardado en el banco o invertido en otros productos financieros. Pero también debes tener en cuenta que si la inflación es mayor que los intereses perderás poder adquisitivo.

Si eres prestatario, una subida de tipos puede perjudicarte porque tendrás que pagar más intereses por el dinero que has pedido prestado al banco o a otras entidades. Esto puede afectar especialmente a los que tienen hipotecas o créditos variables, es decir, que se ajustan periódicamente al tipo de interés de referencia (como el euríbor).

En resumen, los tipos de interés son una herramienta que el BCE utiliza para controlar la inflación y mantener la estabilidad de precios en la zona euro. Cuando los tipos suben, el dinero se vuelve más caro y escaso. Cuando los tipos bajan, el dinero se vuelve más barato y abundante. Esto tiene consecuencias tanto para los ahorradores como para los prestatarios.